Kelemahan Material ITGC ICOFR Aspek User Access dan Program Change Quaker Chemical Corporation

Quaker Chemical Corporation (“Perusahaan”), yang beroperasi dengan nama Quaker Houghton, adalah perusahaan kimia asal Amerika Serikat yang didirikan pada tahun 1918. Dengan operasi global di 21 negara dan 35 lokasi di seluruh dunia, perusahaan ini mendapatkan lebih dari 50% penjualannya di luar Amerika Serikat. Quaker Houghton memproduksi cairan kimia yang digunakan dalam industri baja, aluminium, pengerjaan logam, otomotif, pertambangan, dirgantara, tabung dan pipa, pembuatan kaleng, serta proses industri lainnya.

Per 31 Maret 2019, manajemen mengungkapkan bahwa Perusahaan tidak merancang dan mengimplementasikan pengendalian internal yang efektif atas beberapa aspek teknologi informasinya. Secara khusus, Perusahaan belum merancang dan mengimplementasikan pengendalian yang efektif terkait:
(i) pengendalian akses pengguna untuk membatasi secara memadai akses pengguna biasa maupun privilege ke aplikasi keuangan dan data tertentu hanya untuk personel yang berwenang, termasuk memastikan pemisahan tugas yang memadai terkait dengan penyusunan dan penelaahan jurnal akuntansi; dan
(ii) pemantauan, pendokumentasian, serta persetujuan atas perubahan sistem atau data.

Perusahaan berkomitmen untuk menjaga lingkungan pengendalian internal yang kuat. Manajemen telah mengevaluasi kelemahan material/material weakness yang disebutkan di atas dan membuat kemajuan signifikan dalam memperbarui desain dan implementasi pengendalian internal untuk memperbaiki kelemahan tersebut dan memperkuat lingkungan pengendalian internal perusahaan. Rencana remediasi mencakup revisi penilaian risiko disertai dengan pengendalian dan prosedur tambahan. Manajemen berkomitmen untuk melaksanakan rencana remediasi ini dengan segera, dan saat ini merencanakan untuk mengevaluasi desain pengendalian internal yang telah diperbarui serta menentukan apakah pengendalian tersebut telah berfungsi secara efektif selama kuartal ketiga tahun 2019 guna sepenuhnya meremediasi kelemahan material dalam pengendalian internal atas pelaporan keuangan perusahaan.

Sumber: SEC (2019). Form 10-Q/A.