Kelemahan Material Management Review Control (MRC) ICOFR Peloton Interactive, Inc.

Peloton Interactive, Inc. (Perusahaan) adalah perusahaan asal Amerika Serikat yang bergerak di bidang peralatan olahraga dan media, serta berbasis di New York City. Produk-produk perusahaan ini mencakup sepeda statis, treadmill, dan mesin dayung dalam ruangan yang dilengkapi dengan layar sentuh terhubung ke internet, yang menayangkan kelas kebugaran langsung dan on-demand melalui layanan berlangganan. Peralatan ini juga dilengkapi dengan sensor bawaan yang memantau metrik seperti daya keluaran (power output), sehingga memberikan umpan balik secara real-time atas kinerja pengguna dan menampilkan peringkat di papan skor untuk bersaing dengan pengguna lain.

Per 31 Maret 2024, manajemen mengungkapkan kelemahan material dalam ICOFR yang berkaitan dengan lingkungan pengendalian proses bisnis Precor, anak usaha Perusahaan. Pengendalian proses bisnis ini secara inheren dianggap tidak efektif pada tahun fiskal 2023 karena adanya kelemahan material yang telah ada sebelumnya, yaitu tidak efektifnya ITGC atas sistem TI pelaporan keuangan yang mendasari.

Pada tahun buku 2024, seiring dengan upaya remediasi atas kelemahan material yang terkait dengan ITGC sebagaimana dijelaskan sebelumnya, manajemen melakukan penilaian terhadap efektivitas perancangan dan operasional pengendalian proses bisnis otomatis maupun manual dalam lingkungan Precor. Evaluasi ini selesai dilakukan pada 31 Maret 2024, dan ditemukan sejumlah defisiensi dalam lingkungan pengendalian proses bisnis Precor, terutama terkait kurangnya perancangan pengendalian yang memadai dan dokumentasi yang cukup untuk memverifikasi efektivitas perancangan pengendalian, khususnya pada Management Review Control (MRC). Manajemen menyimpulkan bahwa secara agregat, defisiensi-defisiensi pengendalian tersebut merupakan kelemahan material.

Manajemen telah merancang dan menjalankan prosedur tambahan secara triwulanan untuk mendapatkan keyakinan atas kelengkapan dan keakuratan informasi keuangan yang digunakan oleh Precor, serta untuk memastikan bahwa tidak terdapat kesalahan material dalam informasi Precor yang dikonsolidasikan ke dalam laporan keuangan Peloton. Manajemen tidak mengidentifikasi adanya kesalahan atau salah saji material sebagai hasil dari prosedur-prosedur ini dalam laporan keuangan tahunan Perusahaan untuk tahun yang berakhir pada 30 Juni 2024.

Untuk meremediasi kelemahan material terkait pengendalian proses bisnis Precor, manajemen telah merancang dan secara aktif menjalankan rencana remediasi berikut:

• Menggunakan pendekatan berbasis risiko dalam remediasi, dengan memprioritaskan pengendalian proses bisnis yang dirancang untuk mengatasi area risiko signifikan pada laporan keuangan, termasuk pengendalian penutupan laporan keuangan dan pengendalian tinjauan manajemen atas estimasi dan penilaian persediaan serta pendapatan;
• Menggunakan konsultan untuk membantu dokumentasi, evaluasi, remediasi, dan pengujian atas pengendalian internal kami terhadap pelaporan keuangan yang terkait dengan lingkungan pengendalian proses bisnis Precor, berdasarkan kriteria dalam Kerangka Pengendalian Internal Terintegrasi (2013) yang diterbitkan oleh Committee of Sponsoring Organizations (COSO) dari Treadway Commission;
• Melakukan pelatihan kepada personel terkait mengenai perancangan dan pelaksanaan pengendalian internal atas pelaporan keuangan yang berkaitan dengan pengendalian proses bisnis Precor; dan
• Merekrut personel tambahan yang memiliki kualifikasi dalam bidang akuntansi dan pelaporan keuangan serta memiliki keahlian dalam pengendalian internal untuk mendukung operasional bisnis Precor.

Langkah-langkah remediasi tersebut merupakan bagian tinjauan berkelanjutan oleh manajemen senior, serta dalam pengawasan oleh komite audit.

Meskipun manajemen telah membuat kemajuan dalam remediasi kelemahan material ini melalui perancangan dan penerapan beberapa pengendalian proses bisnis yang mengurangi risiko keuangan signifikan, manajemen belum dapat menyimpulkan bahwa kelemahan material ini telah sepenuhnya diremediasi hingga seluruh rencana remediasi diterapkan sepenuhnya, berjalan selama jangka waktu yang memadai, dan manajemen menyimpulkan melalui pengujian formal bahwa seluruh pengendalian yang telah diremediasi berfungsi secara efektif.

Sumber: SEC (2024). Form 10-K.